上帝和魔鬼梅菲斯特（埃米爾·詹寧斯飾）打賭浮士德的靈魂。梅菲斯特堅持認(rèn)為，讀過詩歌、充滿知識的浮士德會逐漸落入欲望的誘惑之下，上帝相信浮士德的理性最終會戰(zhàn)勝欲望。梅菲斯特以一只黑狗的身份來到浮士德，成為了一個可以隨時隨地滿足他的愿望的仆人。在梅菲斯特的帶領(lǐng)下，浮士德變成了一個年輕人，成為了一個精力充沛的年輕人，并結(jié)識了單純善良的瑪格麗特（卡米拉·霍恩飾）。在梅菲斯特的詭計下，瑪格麗特墜入愛河，但意外殺死了母親，她的哥哥也死于浮士德之手。絕望的瑪格麗特最終因殺害孩子而入獄，而浮士德的旅程并沒有結(jié)束。